又有互联网巨头关停互助平台 网络互助可持续性待解

韩宋辉

上证报中国证券网讯（记者 韩宋辉）继百度关停旗下互助平台后，另一个互联网巨头美团也于日前宣布关停旗下美团互助：因业务调整，美团互助将于2021年1月31日24点正式关停。从彼时各大互联网巨头争相入场，到如今纷纷主动关停，短短不过数年，背后折射出的是悬而未解的网络互助平台可持续问题。

记者获悉，美团互助在关停后，将全额返还所有会员的分摊费用。同时，对1月31日前不幸确诊大病的会员，提供合理的互助金赔付，全部费用由该平台承担。2021年1月15日至18日期间，会员将陆续收到全额返还的分摊费用，具体金额可在“美团钱包”中查询。

这并不是首家主动关停的网络互助平台。2020年8月，由于互助计划参与成员人数少于50万，百度旗下灯火互助关停。与灯火互助规模尚小不同，美团互助已上线一年半，最高加入人数曾达到3400万，分摊人数维持在1500万左右，规模上与水滴互助、轻松互助等相当，处在网络互助市场的第二梯队。舍弃如此规模的一大互助平台，美团给出的理由是“聚焦公司主业发展”。

网络互助是一种原始保险形态与互联网结合，利用互联网的信息撮合功能，会员之间通过协议，承诺承担彼此的风险损失。为了避免了个体负担过重，约定单次互助金不超过若干元。

业内人士表示，自2014年首个网络互助平台“抗癌公社”发起以来，网络互助行业曾迎来爆发期，支付宝、苏宁、360、美团、百度、微博等互联网巨头纷纷入场。目前，规模最大的网络互助平台是支付宝的大病互助社区相互宝，分摊人数虽稳定在1亿人左右，但去年以来已连续10来次出现环比下滑。网络互助平台第二梯队的会员规模长期维持在千万级别，难以进一步突破。互助行业的发展前景遭到业界质疑。

除了会员规模难以再突破之外，对于互助平台的经营主体而言，一个更棘手的问题是，6年摸索下来，网络互助平台仍然没有找到可持续的商业模式。中国社会科学院保险与经济发展研究中心主任郭金龙表示，互助平台的经营主体是企业，必然追求一定的利润。当前的网络互助平台通过加入门槛和分摊金额“双低”来吸引大量会员，短期内难以盈利甚至面临亏损，但若长期不能实现盈利，必然陷入关门的窘境。网络互助平台的不可持续风险，将会直接损害承担了分摊义务但又具有风险保障需求的会员的利益。由于网络互助平台的会员规模庞大，一旦运转出现问题，将会损害整个行业的声誉和公信力。

值得注意的是，监管合规风险或将是压死部分网络互助平台的“最后一根稻草”。去年9月，银保监会打非局曾发表《非法商业保险活动分析及对策建议研究》称，野蛮生长的网络互助平台本质上具有商业保险的特征，但目前没有明确的监管主体和监管标准，处于无人监管的尴尬境地。相互宝、水滴互助等网络互助平台会员数量庞大，属于非持牌经营，涉众风险不容忽视，部分前置收费模式平台形成沉淀资金，存在跑路风险，如果处理不当、管理不到位还可能引发社会风险。

一位网络互助平台发起人向记者表示，网络互助平台将受到强监管已是大势所趋，去年部分网络平台负责人便曾收到过监管约谈。而上述监管文章给予了网络互助平台“非持牌经营”的定位，这意味着，未来网络互助平台有可能要求“持牌经营”，市场上也传出了“银保监会或将把网络互助平台纳入监管”的传闻。这样一来，经营互助业务将面临较大的监管合规成本，对所积累会员的商业转化也将受影响，关停或是一种综合考量下的理性选择。